Percentage of completion method -工事進行基準はIncome on constructionでProfit計上- USCPA

Long term の Construction contract に対する会計メソッドとして、Completed contract method と Percentage of completion method がある。

・Completed contract method
・Percentage of completion method

Percentage of completion method

工事進行基準。工事の進行具合に応じて Profit (利益) を計上していくメソッド。Sales (売上) と Cost (原価) も進捗に応じて計上していく。

だいたいこの手のはめんどくさい。

工事が完成するまで Profit を計上しないのが Completed contract method

Percentage of completion method では、Completed contract method と同じように以下の処理を行う。

Cost を支払ったら Construction in progress (建設仮勘定) という Asset account に計上
Bill を発行したら Accounts receivable と Progress billings (Construction in progress の Contra account) に計上

Completed contract method　-工事完成基準は完成するまでProfitを計上しない-　USCPA

さらに、Percentage of completion では以下の手順が加わる。

Percent complete を求める
Estimated profit を把握する
Percent complete を使って Profit を求める
Construction in progress と Progress billings を相殺

Percent complete を求める。

工事の進捗度である Percent complete を求める。

Percent complete は、Cost を基準とする。Cost の発生率から Percent complete (工事進捗率) を計る。

Costs incurred so far (今までに発生した Cost)

を、

Estimate of total costs (予測したトータルのコスト)

でわって Percent complete を求める。

Percent complete = Costs incurred so far　/　Estimate of total costs

Total costs

工事が完成するまでにかかる Total costs は、

Costs incurred (発生した Cost)

に、

翌期以降の Estimated cost

を足すことで Estimate することができる。

Estimated profit を把握する

工事が完成したときの Estimated profit を把握する。

Estimated profit は、

Estimated revenue

から

Estimate of total costs

を引いて求めることができる。

Estimated profit = Estimated revenue – Estimated of total costs

Profit を Income on construction と Construction in progress に計上

Construction の Profit は、Income on construction という Account に計上する。相手勘定は Construction in progress となる。

Construction in process は Cost と Profit で増加していくことになる

Profit の計上 (1年目)

上で求めた Percent complete と Estimated profit を使って Profit を求める。

Income on construction は、Estimated Profit に Percent complete をかける。

Income on construction = Percent complete × Estimated profit

これが 1年目の処理。

Profit の計上 (2年目以降)

2年目以降に Profit を求めるときには、上記の算出方法で求めた Income on construction から

Previously recognized profit（前年の利益）

を引かなければならない。

Income on construction = Percent complete × Estimated profit – Previously recognized profit　

Cost in excess of billings

Current asset 。

Uncompleted contracts において、Income が Billings より Greater 。

Billings in excess of cost

Current liability 。

Uncompleted contracts において、Billings が Income より Greater 。

Construction in process と Progress billings を相殺

工事が完了したら、Construction in process と Progress billings を相殺して消す。

Progress billings にも Cost と Profit が含まれている。

　Ｄ Progress billings
　　　Ｃ Construction in process