Tax payer への Penalty -Estimated tax の Underpayment には Penalty- USCPA
Tax payer (納税者) が正しく Return の File や Tax payment を行わないと、
・Penalty
・Interest
が課せられる。
Individual は Tax liability が Less than $1,000 ならば Estimated tax の Penalty は課せられない
Penalty
罰金。
- Failure to file penalty と Late filing penalty
- Failure to pay penalty と Late paying penalty
- Accuracy related penalty
- Estimated tax の Underpayment penalty
- Erroneous refund penalty
- False information with respect to withholding
- Failure to deposit penalty
- Dishonored checks or other forms of payment
Failure to file penalty と Late filing penalty
Tax return の未提出、遅延に課せられる Penalty 。
Per month (1ヶ月ごと) に、Net tax due (未納税額) の 5% が Penalty となる。
Cap (上限) は、$25 。
Self employment
Self employed individual は、Self employment から $400 or more の Net earnings が発生していたら Income tax return を File しなければならない。
Failure to pay penalty と Late paying penalty
Tax payment の未納付、遅延に課せられる Penalty 。
Per month (1ヶ月ごと) に、Net tax due (未納税額) の 0.5% が Penalty となる。
Cap (上限) は、$25 。
Accuracy related penalty
申告の正確性。Understatement (過少申告) に課せられる Penalty 。Understatement の 20% が Penalty となる。
Understatement の要因として、
・Rules や Regulations の Negligence や Disregard
・Tax liability の Substantial understatement
・Asset の Substantial valuation の Overstatement や Understatement
Tax liability の Substantial understatement
Substantial (相当な) な Understatement 。何をもって Substantial とするか。
Individuals と Corporation によって、Substantial の基準が異なる。
○Individuals の Substantial understatement の認定
・正しい Tax の 10%
・$5,000
いずれか Lesser な方を、Understatement の Amount が上回っていたら、
Substantial understatement と認定される。
○C corporation の Substantial understatement の認定
C corporation だと、
・正しい Tax の 10%
・$10 million
いずれか Greater な方を、Understatement の Amount が上回っていたら
Substantial understatement と認定される。
Fraudulent understatement
Fraud に起因する Understatement の場合、Penalty は 75% 課せられる。Fraud は重い。
Estimated tax の Underpayment penalty
Estimated tax (予定納税) の過少納付。
○Individual
Individual は、次の両方に該当すると Estimated tax を納付しなければならない。
・Withholding (源泉徴収) や Tax credit (税額控除) を Subtract した後に Tax liability が At least $1,000
・Withholding と Refundable credits の合計が、下記いずれかの小さい金額より Less
→ 90% of the current year’s tax
→ 100% of the prior year’s tax
→ Current year の Quarter の Taxable income から Annualize した Tax の 90%
☆Tax liability の計算には、Tax credit や Accumulated earnings tax が含まれる。
下記のどちらかに該当すると、Estimated tax の Underpayment penalty となる。
- Estimated tax (源泉徴収含む) が、確定税額の 90%未満
- Estimated tax (源泉徴収含む) が、$1,000 or more の不足
○Corporation
Corporation は、Income から Credit を引いた Estimate tax が $500 or more ならば Estimated tax を納付しなければならない。
Penalty の回避
Individual は、Tax liability が Less than $1,000 のとき、Penalty は課せられない。
Corporation は、Estimate tax が Less than $500 のとき、 Penalty は課せられない。
また、以下のことを行っていたら、不足額が多くても Penalty は課せられない。
・Preceding year method
・Annualize income method
・Preceding year method
前年の確定税額の 100%以上を納付。Joint return で AGI が$150,000 を超えていたら 110%以上。
Preceding year の Tax liability が 0だと、使えない。
・Annualize income method
Estimated tax (源泉徴収含む) の納付額が、確定税額の 90%以上
Erroneous refund penalty
Refund の申告の Erroneous に課せられる Penalty 。Refund を実際よりも多く申告してはいけない。
Penalty は、
・Refund の Excessive amount の 20%
False information with respect to withholding
Withholding (源泉徴収) を False information に基づいて行うと Penalty 。
Penalty は、
・Per false information $500
Scienter (故意) に False information で申告すると、刑事罰。
Failure to deposit penalty
Tax の Deposit を怠った時に課せられる Penalty 。
Penalty は、Deposit を怠った Period にもとづく。
・2% – 15%
Scienter でなければ、Penalty は課せられない。
Dishonored checks or other forms of payment
Dishonored checks (不渡り) に課せられる Penalty 。Tax payer の Payment が Dishonored checks などによって実行されないと Penalty が課せられる。
Penalty は、
・More or $1,250 checks … Payment の 2%
・More or $25 – Less than $1,250 checks … $25
・Less than $25 … Penalty なし
Interest
利子。未納の Tax には、Interest が課せられる。
Tax return の Due date から Payment date まで。
Tax refund interest
Tax refund (還付金) にも Interest がつく。
Private letter ruling
Tax payer から IRS への Request 。それが、Private letter ruling 。
Proposed transaction や Proposed fact についての Tax issue でわからないことがあったときに、Privater letter ruling で IRS に問い合わせる。
対象となるのは Proposed な Transaction 、すでに Taken place な Transaction ではだめ。
Tax return positions -CPA は Position が Reasonable basis の時に Sign できる- USCPA
Authoritative hierarchy -IRC は Legislative authority の Primary authorities- USCPA
